Наконец-то БКС обновили топ-5 компаний, которые must have в портфелях каждого уважающего себя среднесрочного инвестора. Именно эти компании могут прирасти на 25% в течение года. А могут и не прирасти, так как инвестиции — это не только просто, но и всегда риск! Поэтому даже аналитики указывают, что эта подборка не является инвестиционной рекомендацией.

1. Лукойл: целевая цена — 10 300 рублей (рост +34,8%).

Аналитики делают ставку на высокие дивиденды и возможный выкуп собственных акций у нерезидентов. Эпопея с выкупом тянется с августа 2023 года и до сих пор никто не знает получила ли компания разрешение на эти действия. Вроде бы в названии рейтинга нет слов «дивидендных акций», но каждая компания в рейтинге их платит, как и Лукойл. По прогнозам разных аналитиков в 2024 году нефтяник заплатит 950-1000 рублей на одну акцию.

2. Префы Ростелеком: целевая цена — 110 рублей (рост +29%).

Драйвер роста — недооцененность именно привилегированных акций на фоне роста обыкновенных, к тому же компания платит одинаковые дивиденды на каждый тип акций. Положительно на цену влияет будущее IPO дочерней компании. Прогнозный размер дивидендов к выплате в 2024 году — 6 рублей на одну акцию.

( Читать дальше )

Аналитики ПСБ на этой неделе внести коррективы в перечень самых перспективных акций российских компаний на 2024 год. Хотя стоит отметить, что фраза «на 2024 год» звучит немного пафосно, ведь аналитики корректируют свой топ-портфель на постоянной основе, добавляя и убирая компании, а также изменяя их удельные веса

И тем не менее любые изменения могут дать новые идеи для обычных частных инвесторов, как мы с вами, поэтому стоит изучить труды аналитиков ПСБ.

Новый перечень топ акций состоит из 9 компаний и на этой неделе ряды счастливчиков пополнились компанией Софтлайн, акции которой отстают в росте от конкурентов по IT-сфере. Планируется, что 1 апреля руководство компании подтвердит стратегию развития бизнеса, что может стать драйвером роста цены акций компании, если это не окажется первоапрельской шуткой😜🤣

Вторая компания, которая вошла в список от ПСБ, — это Северсталь. Драйверы роста — недооцененность компании, рекомендация совета директоров по дивидендам, а также возможный возврат к ежеквартальной выплате дивидендов (хотя выплаты прошлых периодов не дают никаких гарантий будущим выплатам).

( Читать дальше )

Сплит акций компании Транснефть уже находится на финальной стадии: в течение недели мы вместо 160к за одну акцию будем видеть уже 1,6к, ведь сплит составит 1:100. Акции компании станут более доступными для обычных частных инвесторов, таких как мы с вами, поэтому давайте разбираться, что из себя представляет компания.

Транснефть — естественная монополия России по транспортировке нефти и нефтепродуктов по магистральным трубопроводам, основанная в далеком 1993 году, как и большинство крупных компаний с государственным участием. Транснефть оказывает услуги по хранению нефти и нефтепродуктов в системе магистральных трубопроводов, компаундированию нефти (технология управляемого смешения нескольких потоков разных сортов нефти в один установленного качества), реализации нефти и нефтепродуктов.

🏆Компания обеспечивает транспортировку 83% всей добываемой в России нефти и около 30% производимых нефтепродуктов. Транснефть включена в перечень стратегических компаний России.

💼По состоянию на конец 2022 года уставной капитал состоит из:

( Читать дальше )

Еще мы не успели привести себя в порядок после новогодних праздников, как российскому финансовому миру была представлена первая компания, которая откроет зимний сезон IPO-2024. Давайте вместе посмотрим, что нам приготовил новый эмитент.

🚗Делимобиль — это бренд, который принадлежит компании Каршеринг Руссия, которая, в свою очередь, будет выходить на первичное размещение на Московскую биржу. Ориентир листинга и начала торгов уже определен — это конец января (тут всего-то до конца месяца осталось 7 дней) — первая половина февраля 2024 года. Если у них всё получится успешно, то они будут первой каршеринговой компанией в истории Мосбиржи.

🚗В рамках IPO компания проведет дополнительную эмиссию акций в размере 10% от текущего уставного капитала. Именно эти дополнительные акции сформируют free-float.

🚗 Цель размещения — снижение долговой нагрузки, развитие бизнеса, выход на новые регионы, а также повышение узнаваемости бренда (о чем мало кто из эмитентов заявлял в своих инвестиционных документах).

( Читать дальше )

Неделю назад руководство Московской биржи анонсировало желание 5 компаний выйти на IPO до конца этого года. Первой из этих потенциальных пяти уже точно станет Южуралзолото. Давайте разбираться.

🔅Группа компаний Южуралзолото (ЮГК) базируется на одноименной советской компании, созданной в 1976 году в Челябинской области. Добыча золотосодержащей руды осуществляется как подземным, так и открытым способом. У компании 4 месторождения и еще 4 лицензии на геологоразведку и промышленное производство в Челябинской области, в Республике Хакассия и 2 месторождения в Красноярском Крае.

🔅ЮГК входит в топ-5 производителей золота в России, а по объемам ресурсов занимает второе место. На 1 января 2020 года доказанные и вероятные запасы запасы компании составляют 11,1 млн. унций, а общий объем сырьевой базы составляет 51,8 млн. унций. По оценкам аналитиков запасов хватит минимум на 20 лет. Самое главное, чтобы спрос на золото сохранялся всё это время.

🔅ЮГК амбициозно планирует удвоить производство золота к 2028 году до 944 тыс. унций в год. Добиться такого роста компании поможет инвестиционная программа, реализуемая с 2015 года.

( Читать дальше )

После редомициляции холдинга VK с офшора Виргинских британских островов в российскую юрисдикцию, но всё равно офшор, на остров Октябрьский в Калининградской области, и завершения конвертации американских расписок на обыкновенные акции, сегодня 20 октября Московская биржа приступает к торгам акциями МКПАО «ВК».

Компании удалось убить одним выстрелом сразу двух зайцев: получить налоговые преференции от нахождения в новом офшоре и успокоить инвесторов новой российской юрисдикцией. Это абсолютно правильный шаг для крупной российской компании. И факт редомициляции в настоящее время является самым сильным драйвером для бумаг.

Торговый код остался неизменным — VKCO, а вот международный идентификационный код бумаги (ISIN) изменился на RU000A106YF0.

Вторым важным фактором роста являются финансовые итоги компании за 2 квартал 2023 года, которые превзошли ожидания многих аналитиков:

✅Выручка увеличилась на 36% по сравнению с первым полугодием 2022 года до 57,3 млрд. рублей. Основным источником роста стала выручка от онлайн-рекламы, которая увеличилась на 51% г/г;

( Читать дальше )

Любая акция может дать инвестору 2 типа дохода. Первый — это курсовой доход, то есть купили подешевле, а продали подороже. Именно так в идеале работает это правило, но не всегда оно воплощается в реальном инвестировании 🤷‍♂ Второй тип дохода — это дивиденды, которые вытекают из чистой прибыли компании, и которые могут быть и отменены, и урезаны, но могут быть и приятно рекордными.

Разные инвестиционные дома стараются максимально точно определить потенциальные дивиденды и рекомендовать своим клиентам те или иные дивидендные решения. Так как у двух аналитиков получаются три разные противоречивые рекомендации, то, как вы понимаете, предсказывание величины дивидендов иногда напоминает пляски с барабанами вокруг костра инвесторских ожиданий, но иногда прогнозы таки выстреливают.

Аналитики моего основного зеленого банка предложили подборку из 7 компаний с максимальной дивидендной доходностью и добавили туда прогноз по цене через год, правда полностью открестились от возможной ответственности за свои же аналитические расчеты. А чё сразу мы? Мы ничё, мы просто рядом стояли🤓 Штош, приступим к рейтингу.

( Читать дальше )

Государство поддержало дробление акций Транснефти. Решение о дроблении акций «Транснефти» является важным шагом для обеспечения инвестиций в компанию со стороны российских граждан, совет директоров компании и государство поддержали его. Об этом заявил журналистам глава Российского фонда прямых инвестиций (РФПИ), член совета директоров «Транснефти» Кирилл Дмитриев.

Для простых инвесторов открывается возможность купить акции недооцененной компании, ведь высокая цена акции не давала возможности большому количеству инвесторов купить эту компанию. В прошлом месяце цена акции показала годовой максимум, превысив 150 000 рублей за одну акцию. Исторический максимум был поставлен в начале января 2017 года — более 200 000 рублей.

По мультипликаторам компания выглядит крайне недооцененной: P/E = 1,2 P/S = 0,4. Желтый брокер посчитал ROE = 6% и ROA = 4%, то есть рентабельность капитала и активов низкая, но чего мы ждем от компании с государственным управлением?

( Читать дальше )

 

ВТБ – одна из долгоиграющих бумаг моего портфеля, так как начал инвестировать в акции банка с открытия своего ИИС в июле 2020 года. За все это время постоянно сталкивался с неодобрительными комментариями и непониманием со стороны других инвесторов зачем держать камнем эти бумаги в портфеле, ведь бумаги не растут, дивиденды за 3 года выплачивались только два раза в незначительном размере, прибыли у банка нет, да и управление в банке, по мнению многих, страдает. К тому же постоянная дополнительная эмиссия растирает крохотные доли инвесторов в пыль.

Наряду с вышеперечисленными «зонами роста», у компании есть существенные драйверы роста.

1. Рекордная прибыль банка после провального 2022 года. За 1 полугодие 2023 года банк показал чистую прибыль в размере 289,8 млрд. рублей, из них 142,6 млрд. рублей банк заработал во 2 квартале 2023 года. При сохранении темпов роста прибыли банк может закрыть год с финансовым результатом под 600 млрд. рублей, тем самым компенсировать убыток 2022 года.

( Читать дальше )

Сегодня компания опубликовала свою отчетность по м/н стандартам.

📌Выручка компании за год составила 106,8 млрд. руб,, увеличившись на 15,6% г/г. Рост выручки был обусловлен присоединением двух компаний к Сегежа Групп. При этом доля экспортной выручки по прежнему высока и составляет 72%

📌Чистая прибыль за год составила 6,1 млрд. руб. Это показатель по сравнению с предыдущим годом упал в 2,5 раза. Конечно же, за год прибыль существенно снизилась за счет необходимости переориентации продаж с европейских стран. Также на прибыль давит большой истый долг в размере 101 млрд. руб., сопоставимый с годовой выручкой.

📌Компания отметила снижение цены на основные группы товаров в 4 квартале 2022 года в диапазоне от 2 до 41%.

Стоит обратить внимание, что руководство компании не стали отрицать возможность выплаты дивидендов, но этот вопрос будет обсуждаться только в апреле-мае. Скорее всего тогда, когда компания оценит свои финансовые показатели за 1 квартал 2023 года.

( Читать дальше )